大陸面板廠商有望迎來新機(jī)遇

2019年對(duì)于電視面板廠商來說,是挑戰(zhàn)重重的一年。群智咨詢(Sigmaintell)指出,面板產(chǎn)能維持高速增長,供需嚴(yán)重失衡,面板價(jià)格加速下跌,廠商運(yùn)營及獲利面臨嚴(yán)峻挑戰(zhàn)。全球電視面板行業(yè)面臨著前所未有的困難局面?！暗看谓?jīng)濟(jì)調(diào)整,都會(huì)加速產(chǎn)業(yè)格局重構(gòu),推動(dòng)技術(shù)升級(jí)和商業(yè)模式創(chuàng)新?！?TCL集團(tuán)董事長李東生對(duì)中國顯示行業(yè)充滿信心。

國內(nèi)面板廠商產(chǎn)能持續(xù)增長

縱觀全球半導(dǎo)體顯示市場,隨著日本和中國臺(tái)灣地區(qū)日漸式微,中國領(lǐng)先企業(yè)在規(guī)模、效率和技術(shù)創(chuàng)新上已達(dá)到或正快速逼近全球領(lǐng)先水平,與韓國成為顯示產(chǎn)業(yè)發(fā)展的主要推動(dòng)力。加之近期日本對(duì)韓國半導(dǎo)體企業(yè)實(shí)施出口管制后,韓國顯示行業(yè)巨擘的地位更遭遇撼動(dòng),大陸廠商市場地位迅速提升,已經(jīng)初步具備全球不可替代的優(yōu)勢(shì)。

經(jīng)過十余年的發(fā)展,以京東方、TCL華星光電等為代表的大陸面板企業(yè)通過產(chǎn)能擴(kuò)張,從規(guī)模上完成了追趕、反超韓日臺(tái)企業(yè)的逆襲。根據(jù)群智咨詢數(shù)據(jù)顯示,2019年上半年全球電視面板出貨量華星光電超越三星排名全球第四,國內(nèi)面板廠商產(chǎn)能持續(xù)增長。行業(yè)研究人士預(yù)計(jì),自2019年開始,中國將超越韓國,占據(jù)全球面板行業(yè)最大市場份額。

談及中國顯示行業(yè)發(fā)展前景,李東生表示充滿信心,他認(rèn)為半導(dǎo)體顯示產(chǎn)業(yè)是電子信息產(chǎn)業(yè)最重要的基礎(chǔ)核心器件之一,中國最有機(jī)會(huì)在該產(chǎn)業(yè)做到全球領(lǐng)先。中國在顯示產(chǎn)業(yè)已經(jīng)建立規(guī)模、效率的優(yōu)勢(shì),并加快完善產(chǎn)業(yè)鏈;新技術(shù)開發(fā)和專利能力正在快速追趕全球領(lǐng)先水平。

華星效率效益保持逆勢(shì)領(lǐng)先

結(jié)合目前行業(yè)供需長期改善的趨勢(shì)來看,伴隨全球半導(dǎo)體顯示產(chǎn)業(yè)鏈向中國遷移、行業(yè)集中度提升,國內(nèi)龍頭面板廠商將有望受益。在上半年面板行業(yè)遭遇周期性波動(dòng)、全行業(yè)虧損的情況下, 華星光電依然實(shí)現(xiàn)逆勢(shì)增長。

8月13日,TCL集團(tuán)發(fā)布2019年半年度業(yè)績報(bào)告,這也是TCL集團(tuán)完成重大資產(chǎn)重組后交出的首份半年報(bào)多項(xiàng)核心指標(biāo)超出預(yù)期。報(bào)告顯示,二季度,電視、手機(jī)等終端業(yè)務(wù)已經(jīng)離表,核心主業(yè)為半導(dǎo)體顯示及材料業(yè)務(wù)。按備考口徑計(jì),公司上半年實(shí)現(xiàn)營業(yè)收入261.2億元,同比增長23.9%,凈利潤為26.4億元,同比增長69.9%,其中歸屬于上市公司股東的凈利潤20.9億元,同比增長42.3%。

據(jù)報(bào)告顯示,TCL華星出貨面積961.0萬平方米,同比增長9.80%,實(shí)現(xiàn)營業(yè)收入162.8億元,同比增長33.5%,實(shí)現(xiàn)凈利潤10.2億元,在行業(yè)低谷期依然保持領(lǐng)先行業(yè)的盈利能力。值得注意的是,中小尺寸產(chǎn)品呈現(xiàn)高速增長態(tài)勢(shì),上半年實(shí)現(xiàn)中小尺寸出貨面積66.8萬平方米,同比增長4.58倍;出貨量達(dá)到5,779萬片,同比增長超過3倍;實(shí)現(xiàn)銷售收入70.9億元,同比增長超過4倍。

商用顯示市場帶來新機(jī)遇

目前,部分廠商主動(dòng)調(diào)整產(chǎn)能和技術(shù)改造,逐步關(guān)閉低世代或老舊產(chǎn)線。如三星Display將在今年8月逐步關(guān)閉LCD液晶面板8代線,轉(zhuǎn)為QD-OLED生產(chǎn)線;臺(tái)灣友達(dá)和群創(chuàng)均主動(dòng)下修稼動(dòng)率,將部分產(chǎn)線技術(shù)改造轉(zhuǎn)至車載、Note Book等細(xì)分領(lǐng)域。同時(shí),IHS Markit報(bào)告顯示,未來高世代線暫無新建項(xiàng)目,產(chǎn)能擴(kuò)張預(yù)計(jì)在2021年左右達(dá)到頂峰。伴隨供給端增速減緩以及周期波動(dòng)加劇行業(yè)“洗牌”,勢(shì)必對(duì)行業(yè)格局產(chǎn)生影響,未來將逐步演變成韓國、中國兩強(qiáng)爭霸的競爭格局。

面板的大尺寸化及多場景應(yīng)用趨勢(shì)顯著。群智咨詢報(bào)告顯示,預(yù)計(jì)2019年全球電視面板的平均尺寸可增長1~1.4英寸,將進(jìn)一步拉動(dòng)產(chǎn)能。同時(shí),伴隨終端產(chǎn)品形態(tài)和應(yīng)用場景的日益豐富,將進(jìn)一步驅(qū)動(dòng)需求增長。AVC、IHS等第三方數(shù)據(jù)顯示,會(huì)議IWB、教育IWB、拼接屏、電競顯示器和廣告機(jī)為代表的商用顯示屏將呈現(xiàn)高速發(fā)展,未來五年復(fù)合增速分別達(dá)到34%、9%、19%、39%和12%。商顯市場的快速增長將拉動(dòng)市場需求,為行業(yè)帶來更多的機(jī)遇。